Andrahandsmarknaden för småhuspriser i Sverige
En tidsserieanalys av olika makrovariablers påverkan och samvariation för åren 1996- 2006
Syftet med uppsatsen är att analysera hur ett antal makrovariabler påverkar på och samverkar med priserna på småhus. Även hur variablerna reagerar på chocker sinsemellan studeras.Tidsserieanalysen bygger på månadsdata från år 1996 fram till 2006, som innehåller alla försäljningar av småhusfastigheter i hela Sverige. Det kvalitetsindex som används för att analysera priserna är K/T- talet. För att studera skillnader, avseende samverkan och påverkan, regioner emellan görs en uppdelning av landet i regionerna Stockholm, Göteborg, Malmö, Glesbygd samt hela Sverige. För att testa olika makrovariablers påverkan på K/T- talen används Grangers kausalitets test. Resultaten av dessa test visar att K/T- talen påverkas på annorlunda sätt i de olika regionerna.Fortsatt analys sker med estimering av en enkel vektorautoregressiv modell för varje region, där de tre endogena variabler K/T- tal för regionen, industriordrar och nybilsregistrering används. Sedan utförs impulsrespons chocker på de tre endogena variablerna. Den starkaste effekten som kan urskiljas av dessa chocker är att K/T- talen har en inverkan på hushållens förmögenhet och då även dess konsumtion.